Мог сыграть главную роль в фильме «Вампиры» (1998), но покинул проект.
В молодости, Лундгрен был любовником известной модели, певицы и актрисы Грейс Джонс, дело едва не дошло до свадьбы. Примечательно, что они и сейчас в хороших отношениях.
Лундгрен является одним из основателей театральной труппы «Группа восьми» в Нью-Йорке.
На вопрос «Какой самый сложный трюк Вам приходилось выполнять и в каком фильме?» Дольф неизменно отвечает: «Рокки 4». Сталлоне очень хотел, чтобы поединок выглядел правдоподобно и заставил меня спаринговать по-настоящему. Сильвестра увезли в больницу, сьёмки пришлось приостановить».
Снялся в видеоклипе группы Imagine Dragons на песню «Believer».